Nếu Cục Dự trữ Liên bang một lần nữa không quá bận tâm tới lạm phát tại cuộc họp tuần này, tỷ phú – nhà quản lý quỹ đầu cơ Paul Tudor Jones cho biết ông sẽ mua hàng hóa, tiền điện tử và vàng.
Lập luận rằng lạm phát là nhất thời không có ý nghĩa đối với Jones, người sáng lập và giám đốc đầu tư của Tudor Investment. Vị này chia sẻ với CNBC vào thứ Hai như sau:
Nếu Fed nhận định các con số lạm phát, (đó là vấn đề hết sức quan trọng), với thái độ thờ ơ, đó chính là hành động bật đèn xanh cho việc đặt cược nhiều vào giao dịch lạm phát. Ý tưởng rằng lạm phát là nhất thời là không giống cách tôi nhìn thế giới. Tôi thực sự lo ngại về việc tranh luận rằng lạm phát chỉ là nhất thời khi chúng ta có hàng tồn kho ở mức thấp kỷ lục, chúng ta có nhu cầu cao và chúng ta có những người thực sự không đầu tư ở nơi mà họ nên được định giá nhiều loại tài sản tài chính.
Cuộc họp chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang kết thúc vào thứ Tư. Chủ tịch Fed Jerome Powell dự kiến phát biểu lúc 2:30 chiều. EST sau khi công bố lãi suất. Jones nhận định:
Nếu họ nói: “Chúng tôi đang đi đúng hướng, mọi thứ đang tốt”, thì tôi sẽ chỉ dốc toàn lực vào các giao dịch lạm phát. Tôi có thể sẽ mua hàng hóa, mua tiền điện tử, mua vàng.
Ngược lại, nếu Fed quyết định thay đổi quan điểm ‘lạm phát là nhất thời’, các thị trường sẽ mất cảnh giác.
Nếu đúng, họ sẽ nói: Chúng tôi thấy dữ liệu dần tốt, chúng tôi đã hoàn thành sứ mệnh của mình, hoặc chúng tôi đang trên đường hoàn thành nhiệm vụ của mình về việc làm rất nhanh chóng. Chúng tôi sẽ bắt đầu giảm mua tài sản. Bạn sẽ thấy đà bán tháo trên tài sản thu nhập cố định. Bạn sẽ thấy thị trường chứng khoán điều chỉnh.
Jones cũng chỉ ra rằng hàng hóa là một trong những giao dịch lạm phát mà các nhà đầu tư dài hạn nên tham gia ngay bây giờ. Ông nhấn mạnh:
Hàng hóa có nguồn cung hữu hạn, nói chung là các thị trường nhỏ. Và nếu mọi người chuẩn bị tâm lý lạm phát, chẳng hạn như, chúng ta đã làm khi tôi ở độ tuổi 20 hồi những năm 1970. Nếu chúng ta thấy thị trường bán lẻ thực sự lo lắng về lạm phát, sau đó một thứ dẫn đến lạm phát, đó là giá hàng hóa, có thể tăng gấp đôi hoặc gấp ba mà không có vấn đề gì.
Trên hết, có một ‘sự thiếu hụt lớn’ trong phức hợp hàng hóa, Jones nói thêm, so sánh mức độ tài sản được quản lý đầu tư vào các chỉ số hàng hóa hiện nay so với năm 2011.
Tôi sẽ xem xét 88 nghìn tỷ đô la tài sản đang được quản lý bởi các nhà quản lý tài sản. Trong đó, 670 tỷ đô la được đầu tư vào các chỉ số hàng hóa. Con số này là khoảng 0,75%. Nếu tôi quay lại năm 2011 khi lạm phát đang ở mức cao nhất là 3%, chính những nhà đầu tư đó có 1,2% tài sản của họ. Nếu tôi chỉ xem xét vị trí của các nhà quản lý tài sản, loại 60/40, thứ mà họ nên đầu tư vào, họ không được đầu tư vào. Vì vậy, bạn đã có khoản thiếu hụt lớn này trong khu phức hợp hàng hóa.
Giá hàng hóa tăng gấp đôi hoặc gấp ba lần có thể dễ dàng xảy ra nếu tiền của các tổ chức quay trở lại không gian này. Tuy nhiên, nếu đám đông Reddit tham gia, tình hình có thể trở nên cực đoan hơn. Ông nói:
Điều gì sẽ xảy ra nếu đám đông Reddit tham gia vào hàng hóa? Xin Chúa cấm nếu những kẻ bắt nạt thị trường tài chính đã từng xảy ra, chẳng hạn như bán lẻ đã từng xảy ra vào những năm 70.
Trên hết, Jones khẳng định lập trường tích cực của mình đối với bitcoin và vàng, đề cập đến việc trước đây cũng là một ‘công cụ đa dạng hóa danh mục đầu tư’ và ‘câu chuyện về sự giàu có’.
Điều duy nhất tôi biết chắc chắn, tôi muốn có 5% tài sản bằng vàng, 5% bằng bitcoin, 5% bằng tiền mặt, 5% đối với hàng hóa. Tại thời điểm này, tôi không biết mình muốn làm gì với 80% còn lại cho đến khi tôi thấy Fed sẽ làm gì.
Các bình luận đưa ra nhưng không thể kích vàng tăng giá. Thị trường đang chứng kiến sự bán tháo sau khi không thể phá vỡ mức 1900$ vào tuần trước. Tại thời điểm viết bài, hợp đồng tương lai vàng tháng 8 đang giao dịch ở mức 1866,10$, giảm 0,72% trong ngày.
Mặt khác, Bitcoin đã chứng kiến mức tăng đáng kể, với tiền điện tử tăng gần 8% trong ngày để giao dịch trên 39.000 đô la. Nhưng bitcoin cũng phản ứng lại dòng tweet mới nhất của CEO Tesla, Elon Musk nói rằng Tesla sẽ tiếp tục các giao dịch bitcoin sau khi việc khai thác được thực hiện với nhiều năng lượng sạch hơn.
Musk cũng xác nhận rằng Tesla đã bán khoảng 10% số bitcoin nắm giữ để đảm bảo rằng ‘BTC có thể được thanh lý dễ dàng mà không cần thị trường biến động’.
Giavang.net