Vàng bứt tốc mạnh mẽ sau giai đoạn sụt giảm
Trong mùa hè, giá vàng giảm khi giá dầu thô tăng cao, gây ra lạm phát, làm tăng lợi suất trái phiếu kho bạc và đồng đô la Mỹ. Sự sụt giảm này đủ lớn khiến quỹ ETF SPDR Gold Shares – quỹ ETF lớn nhất được hỗ trợ bởi vàng vật chất – bán ròng vàng. Lượng vàng nắm giữ của quỹ đã hạ 12% từ mức cao nhất của tháng 5 xuống thấp nhất vào tháng 10. Lo ngại lạm phát cao có thể dẫn đến việc tăng lợi suất trái phiếu kho bạc và đồng đô la Mỹ, nhiều người cho rằng đà giảm của vàng sẽ tiếp tục. Tuy nhiên, giá vàng đã tìm thấy điểm tựa vào tháng 10 và từ đó đã tăng mạnh, khiến không ít các nhà đầu tư ngỡ ngàng. Chuyên gia Bruce Kamich của Real Money Pro, người không bị bất ngờ bởi đợt tăng giá, đã thông báo cho các nhà đầu tư vào ngày 10/10 rằng “Chu kỳ 8 năm của vàng đang tạo đáy”. Kể từ đó, vàng đã tăng gần 12%.
Bruce Kamich, chuyên gia đã dự đoán chính xác đợt tăng giá của vàng, vừa đưa ra dự đoán mới cho năm 2024.
Lạm phát hạ nhiệt – Fed không còn cần nâng lãi suất
Nhiệm vụ của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) là tạo ra chính sách tiền tệ giúp kiểm soát lạm phát và thất nghiệp ở mức thấp. Trong năm 2022, các chính sách tiền tệ vô cùng nới lỏng từng được sử dụng trước đó để giảm bớt thất nghiệp trong thời gian phong tỏa do Covid và rối loạn chuỗi cung ứng toàn cầu đã khiến lạm phát tăng vọt, buộc Fed phải tăng lãi suất. Chỉ số Giá Tiêu Dùng (CPI), một phép đo lạm phát phổ biến, đã giảm từ mức cao hơn 9% vào tháng 6/2022 xuống khoảng 3% vào tháng 11/2023. Vì vậy, áp lực buộc Fed phải tiếp tục tăng lãi suất đã giảm bớt, khiến lãi suất trái phiếu kho bạc và đồng đô la giảm, và vàng tăng giá.
Dự đoán mới của Bruce Kamich về giá vàng
Bruce Kamich, với hơn 50 năm kinh nghiệm phân tích hàng hóa bằng phân tích kỹ thuật, đã chứng kiến nhiều thị trường tăng và giảm. Kinh nghiệm của ông trong việc đánh giá giá và khối lượng cùng các chỉ số kỹ thuật, bao gồm động lượng, đã giúp ông dự đoán chính xác rằng vàng sẽ đạt đáy vào tháng 10. Gần đây, Kamich đã tái đánh giá biểu đồ của quỹ ETF SPDR Gold và rất ấn tượng. “Giá vàng đang gần với một đợt bứt phá lên mạnh,” Kamich nói. “Đóng cửa hàng tháng trên $190 sẽ thúc đẩy thêm sự tăng giá.” Quỹ ETF SPDR Gold Shares (GLD) đóng cửa ở mức $193 vào ngày 27/12, mở ra cánh cửa cho giá cao hơn nhiều. Sử dụng biểu đồ điểm-và-hình hàng tuần, Kamich đã tính toán mục tiêu giá “ở khu vực $300.”
Sự bất ổn kinh tế sẽ hỗ trợ cổ phiếu vàng trong năm 2024
Cục Dự trữ Liên bang Mỹ ước tính rằng Tổng sản phẩm quốc nội, hay GDP, sẽ tăng trưởng 1,4% vào năm 2024, giảm so với mức 2,6% của năm nay. Họ cũng dự đoán rằng, mặc dù vẫn thấp, tỷ lệ thất nghiệp sẽ tăng lên 4,1% từ 3,8% vào năm 2023. Hoạt động kinh tế chậm lại và tỷ lệ thất nghiệp tăng có thể khiến năm sau trở nên thách thức, nhất là trong bối cảnh bầu cử Tổng thống.
Nếu vậy, vàng không chỉ được hưởng lợi từ đồng đô la giảm, mà còn từ việc nhà đầu tư tìm kiếm nơi trú ẩn an toàn. Ví dụ, quỹ ETF SPDR Gold Shares đã tăng hơn gấp đôi từ năm 2008 đến 2011 khi nền kinh tế toàn cầu vẫn chưa hồi phục sau Đại suy thoái. Giá vàng cũng tăng mạnh khi Cục Dự trữ Liên bang bắt đầu giảm lãi suất vào năm 2019 và nền kinh tế toàn cầu bị đảo lộn vào năm 2020 bởi Covid. Nếu vàng đã tạo “đáy 8 năm”, thì việc giảm lãi suất và sự lo lắng của nhà đầu tư có thể là tin tốt cho cổ phiếu vàng. Kamich mới đây đã chọn cổ phiếu khai thác vàng, Hecla Mining, là một trong những cổ phiếu yêu thích của ông để sở hữu vào năm 2024. “Dòng khối lượng cân bằng hàng tuần (OBV) đã cải thiện trong ba tháng qua. Chỉ báo dao động giá trung bình (MACD) đã chuyển sang phía tăng cho tín hiệu mua và không xa dưới vạch không,” Kamich nói. Khối lượng cân bằng là tổng khối lượng ngày tăng trừ khối lượng ngày giảm, trong khi MACD là một chỉ số động lượng. Giá cổ phiếu Hecla Mining có thể tăng cao đến mức nào? Kamich cho biết biểu đồ P&F hàng ngày dự đoán mục tiêu là $7 mỗi cổ phiếu, cao hơn 40% so với giá đóng cửa ngày 27/12.
Giavang.net